Hiện nay đầu tư vào chứng khoán không còn là kênh đầu tư xa lạ, ngày càng có nhiều nhà đầu tư lựa chọn kênh đầu tư này để kiếm lời cho đồng vốn của mình. Để hiểu rõ về thị trường chứng khoán, chỉ số chứng khoán là kiến thức mà nhà đầu tư không thể bỏ qua. Biết chỉ số chứng khoán là gì sẽ giúp nhà đầu tư giao dịch hiệu quả.
Vậy chỉ số chứng khoán là gì? Các chỉ số chứng khoán chính là gì? Làm thế nào để đọc các chỉ số chứng khoán? Hãy cho chúng tôi biết tất cả những kiến thức cần thiết về các chỉ số sàn chứng khoán với bài viết dưới đây. Ngoài ra, bài viết còn đề cập đến các chỉ số chứng khoán cơ bản mà các chuyên gia thường sử dụng trong phân tích kỹ thuật.
Tìm hiểu về các chỉ số chứng khoán
Biết chỉ số chứng khoán là gì là điều mà bất kỳ nhà đầu tư nào cũng chuẩn bị cho việc tham gia thị trường chứng khoán. Nắm rõ các chỉ số của sàn giao dịch chứng khoán, chỉ số tài chính của chứng khoán và các chỉ số kỹ thuật của chứng khoán, nhà đầu tư có thể yên tâm đầu tư để đạt được hiệu quả kinh doanh.
Chỉ số chứng khoán là gì?
Chỉ số chứng khoán được định nghĩa là chỉ số phản ánh giá trị của một nhóm cổ phiếu cụ thể trên thị trường chứng khoán. Không giới hạn số lượng cổ phiếu trong nhóm cổ phiếu này. Các cổ phiếu trên được nhóm lại với nhau nhằm mục đích được giao dịch trên thị trường như một công cụ tài chính. Một số quy tắc nhóm có thể kể đến như: cùng ngành, cùng sở giao dịch, cùng vốn hóa thị trường, cùng ngành, ...
Ý nghĩa của chỉ số chứng khoán
Các chỉ số trên sàn giao dịch chứng khoán có ý nghĩa quan trọng trong việc đầu tư, quá trình phân tích và đánh giá của các nhà đầu tư, nhà kinh tế, nhà nghiên cứu hoặc chính trị gia. Ngoài ra, nhận định của chỉ số chứng khoán về diễn biến thị trường và lựa chọn lệnh đầu tư phù hợp cũng có ý nghĩa rất lớn.
Phân loại các chỉ số chứng khoán
Để phân loại các chỉ số trong chứng khoán, người ta dựa vào các thuộc tính khác nhau. Một số thuộc tính có thể kể đến để phân loại các chỉ số chứng khoán là: dựa trên quốc gia, ngành hoặc khu vực, ...
Ưu nhược điểm của các chỉ số chứng khoán
Như vậy nhà đầu tư đã biết chỉ số chứng khoán là gì qua phần đầu tiên của bài viết. Dưới đây, chúng ta sẽ khám phá những điểm mạnh và điểm yếu của các chỉ số chứng khoán để hiểu rõ hơn về chúng và giúp mở ra các cơ hội đầu tư sinh lời trong tương lai.
Ưu điểm của chỉ số chứng khoán
Lợi nhuận cao, rủi ro thấp: Nhiều nhà phân tích đã chứng minh rằng đầu tư vào các chỉ số chứng khoán có hiệu quả ở mức lãi suất cố định được điều chỉnh theo lạm phát. Mặt khác, lãi suất đầu tư chỉ số chứng khoán có xu hướng cao hơn nhiều so với lãi suất điều chỉnh lạm phát gửi ngân hàng.
Tiết kiệm thời gian và hiệu quả: Thông thường chỉ số chứng khoán chọn các công ty lớn, có điều kiện tài chính ổn định. Do đó, đối với những nhà đầu tư chứng khoán chưa có kinh nghiệm, việc đầu tư vào các chỉ số chứng khoán sẽ giúp nhà đầu tư tiết kiệm rất nhiều thời gian trong việc phân tích cổ phiếu. Đây là hình thức đầu tư cổ phiếu hiệu quả và dễ dàng nhất mà các nhà đầu tư có thể tham khảo.
Danh mục đầu tư đa dạng: Thông thường một chỉ số chứng khoán bao gồm ít nhất 30 đến 100 công ty, và những thay đổi về giá cổ phiếu riêng lẻ tạo thành xu hướng của chỉ số chứng khoán. Nếu một chỉ số chứng khoán có xu hướng giảm, thì sẽ có các cổ phiếu khác có xu hướng tăng. Do đó, sự biến động của các chỉ số chứng khoán ít hơn nhiều so với các cổ phiếu riêng lẻ. Từ kết luận này, mức độ rủi ro khi đầu tư vào các chỉ số chứng khoán là tương đối thấp, đây có thể là một công cụ đầu tư tốt cho các nhà đầu tư thụ động.
Nhược điểm của chỉ số chứng khoán
Đừng mong đợi lợi nhuận nhanh chóng: Trong đầu tư, lợi nhuận luôn đi kèm với rủi ro. Các giao dịch rủi ro cao có tiềm năng sinh lời lớn, nhưng đối với đầu tư theo chỉ số chứng khoán như một hình thức an toàn, nhà đầu tư không thể mong đợi lợi nhuận hấp dẫn mà các phương pháp đầu tư khác có được.
Rủi ro mất vốn: Bất kỳ hình thức đầu tư nào cũng có rủi ro ở một mức độ nào đó, cho dù nhỏ đến đâu. Đối với đầu tư theo chỉ số chứng khoán, khả năng lỗ hoàn toàn khó xảy ra, tuy nhiên nhà đầu tư vẫn có khả năng mất tiền khi tham gia thị trường này. Nguyên nhân là do chỉ số chứng khoán là tài sản đầu tư bị chi phối bởi tình hình kinh tế nên khi xu hướng kinh tế không tốt thì khả năng thua lỗ cũng rất cao.
Nó không thể được giao dịch trong thời gian thực như đầu tư vào cổ phiếu: Cho dù đó là đầu tư chỉ số chứng khoán, hay bất kỳ hình thức sản phẩm ủy thác đầu tư nào khác, nó khác với đầu tư vào cổ phiếu ở chỗ nó không thể được giao dịch trong thời gian thực. Nguyên tắc của họ là giao dịch ở mức giá chuẩn được xác định mỗi ngày một lần. Ngoài ra, đầu tư vào các chỉ số chứng khoán không nhận được cổ tức hoặc các ưu đãi khác như đầu tư vào cổ phiếu.
Các chỉ số bạn cần biết về cổ phiếu
Khi tham gia vào thị trường chứng khoán, việc biết được chỉ số chứng khoán nào đang tốt hơn và được nhà đầu tư quan tâm nhất có thể giúp nhà đầu tư có được những công cụ đầu tư tốt sớm hơn để thu lợi nhuận. Dưới đây là các chỉ số chứng khoán mà mọi nhà đầu tư cần biết trên thị trường Việt Nam và trên thế giới.
Chỉ số chứng khoán Việt Nam
Về chỉ số chứng khoán Việt Nam, ba chỉ số chứng khoán Việt Nam được các nhà đầu tư xây dựng chính là: VN30, HNX30 và VN100. Các chỉ số chứng khoán này cũng được khuyến nghị nhà đầu tư tìm hiểu sau khi đã có những hiểu biết cơ bản về cách chơi chứng khoán.
Chỉ số VN30
Đây là chỉ số chứng khoán mới trên thị trường Việt Nam, nằm trong danh sách 30 công ty niêm yết hàng đầu trên sàn HOSE. Các công ty trong danh sách này có tính thanh khoản và vốn hóa thị trường cao nhất. Hiện tại, xét về tỷ trọng tổng giá trị thị trường của VN-Index, VN30 chiếm 80%.
Chỉ số HNX30
Đây là chỉ số của top 30 cổ phiếu có tính thanh khoản cao nhất. Ngày 3 tháng 1 năm 2012 là ngày cơ sở của chỉ số HNX30, và điểm cơ sở của chỉ số là 100 điểm. Ngày 09/07/2012 là ngày giao dịch đầu tiên của HNX30. Giá trị chỉ số HNX30 được xác định theo phương pháp vốn hóa thị trường, tỷ giá tự do chuyển nhượng được điều chỉnh.
Chỉ số chứng khoán thế giới
Dưới đây là danh sách các chỉ số chứng khoán hàng đầu thế giới theo các thị trường chứng khoán chính của quốc gia và khu vực.
Chỉ số chứng khoán Mỹ
Chỉ số Standard & Poor's 500 (S&P 500) là chỉ số được xác định bởi 500 công ty lớn nhất trên thị trường chứng khoán Hoa Kỳ theo vốn hóa thị trường.
DJIA (Dow Jones Industrial Average): Một chỉ số được tính toán từ danh sách 30 công ty lớn nhất trên tất cả các sàn giao dịch chứng khoán ở Hoa Kỳ.
Nasdaq 100: Một chỉ số được xác định bởi danh sách 100 công ty lớn nhất của Sở giao dịch chứng khoán Nasdaq, không bao gồm các công ty trong ngành tài chính.
Chỉ số công bằng châu Á
Nikkei 225 (Nikkei Stock Average): là chỉ số chứng khoán bao gồm 225 công ty có giá trị vốn hóa lớn nhất trên thị trường chứng khoán Nhật Bản.
Chỉ số Hang Seng: Là chỉ số chứng khoán bao gồm 50 công ty lớn nhất trên thị trường chứng khoán Hồng Kông, chiếm 58% tổng giá trị thị trường của thị trường.
Chỉ số chứng khoán Châu Âu
Chỉ số FTSE 100 (The Financial Times Stock Exchange 100 Index): Là chỉ số bao gồm 100 công ty có giá trị nhất được niêm yết trên Sở giao dịch chứng khoán London, tương đương 81% tổng vốn hóa thị trường của sàn giao dịch chứng khoán.
Chỉ số CAC 40: Đây là chỉ số chứng khoán bao gồm 40 công ty lớn nhất theo vốn hóa thị trường trên sàn EuroNext của thị trường chứng khoán Pháp.
Chỉ số DAX (DAX Performance-Index): Là chỉ số bao gồm 30 cổ phiếu blue-chip trên Sàn giao dịch chứng khoán Frankfurt.
Chỉ số EURO STOXX 50 (EURO STOXX 50): Là chỉ số được xác định bởi các công ty STOXX dựa trên 50 cổ phiếu có vốn hóa thị trường và tính thanh khoản cao nhất trong khu vực đồng euro.
Chỉ số cơ bản của chứng khoán
Trên thị trường chứng khoán, có những chỉ số cơ bản mà nhà đầu tư thường sử dụng có thể đưa ra những đánh giá chính xác nhất về thị trường, cùng với ký hiệu chứng khoán để đưa ra lựa chọn đầu tư đúng đắn. Dưới đây là tổng hợp các chỉ số chứng khoán cơ bản dành cho các nhà đầu tư mới tìm hiểu thị trường.
Đường trung bình động MA
Khi đường giá cắt đường MA từ dưới lên có nghĩa là giá đang tăng trong ngắn hạn, trung hạn hoặc dài hạn, tùy thuộc vào đường MA ngắn hạn, trung hạn hay dài hạn. Ngược lại, khi đường giá cắt đường MA từ phía trên có nghĩa là giá đang có xu hướng giảm.
Khi đường trung bình động ngắn hạn cắt đường trung bình động dài hạn, điều đó có nghĩa là giá ngắn hạn đang có xu hướng cao hơn so với giá dài hạn.
Cách tính chỉ số MA
Đường trung bình động 10 ngày, đường trung bình động 40 ngày và đường trung bình động 200 ngày sẽ cho chúng ta biết xu hướng tiếp theo trong ngắn hạn, trung hạn hoặc dài hạn của giá trung bình của cổ phiếu mà chúng ta đang phân tích.
Chỉ số biến động trung bình động (MACD)
Khi đường MACD trên 0: có nghĩa là giá của đường trung bình động 12 ngày cao hơn giá của đường trung bình động 26 ngày. Đây là một dấu hiệu tăng giá cho thị trường khi kỳ vọng tích cực hơn so với trước đây.
Khi đường MACD dưới 0: có nghĩa là giá trung bình 12 ngày thấp hơn giá trung bình 26 ngày. Tác động đến xu hướng giảm của thị trường.
Cách tính MACD
MACD có thể được xác định bằng cách lấy giá trung bình 12 ngày trừ đi giá trung bình của 26 ngày.
Chỉ số sức mạnh tương đối (RSI)
Tín hiệu Mua: Khi RSI nhỏ hơn hoặc bằng 30 hoặc đường RSI nằm trong vùng quá bán và sắp tăng.
Tín hiệu Bán: Khi RSI lớn hơn hoặc bằng 70 hoặc đường RSI nằm trong vùng quá mua và sắp đi xuống.
Chỉ số dòng tiền (MFI)
Khi đường MFI trên 80, thị trường đang quá mua và giá đang tăng. Nếu đường MFI giảm xuống dưới 80, giá sẽ điều chỉnh trở lại. Nhà đầu tư nên bán cổ phiếu vào thời điểm này.
Khi đường MFI dưới 20, thị trường đang quá bán và giá giảm mạnh. Khi MFI phá vỡ trên mức 20, giá sẽ điều chỉnh trở lại. Tín hiệu này nhắc nhở các nhà đầu tư mua cổ phiếu.
Cách tính MFI
MFI và RSI có liên quan chặt chẽ với nhau, nhưng RSI liên quan đến giá hàng hóa trong khi MFI liên quan đến khối lượng.
Chỉ báo chu kỳ (Fibonacci)
Fibonacci được thiết kế để chỉ ra các mức hỗ trợ và kháng cự để xác định rõ ràng hơn liệu xu hướng tiếp theo là tăng hay giảm.
Khi đường giá vượt qua một mức kháng cự, mức kháng cự đó sẽ chuyển thành mức hỗ trợ. Các nhà đầu tư nên giao dịch tại các mức hỗ trợ hoặc kháng cự Fibonacci.
Cách tính toán các chỉ số Fibonacci
3 tỷ lệ Fibonacci sẽ được sử dụng: 0,382, 0,5 và 0,618.
Khi nhà đầu tư xác định được đỉnh và đáy tại một thời điểm nhất định, hàng loạt chỉ báo Fibonacci sẽ xuất hiện, tương ứng với từng mức hỗ trợ và kháng cự 0%, 23,6%, 38,2, 50%, 61,8%, 100% ,.
